沙利文高管受邀出席安徽省企业赴港上市融资专项培训会

 为贯彻落实安徽省政府万家企业资本市场业务培训专项行动部署，提高企业对接港交所上市融资的意识，帮助更多企业赴港交所上市，利用资本市场不断做大做强，更好地服务经济高质量发展，6月27日-28日，安徽省地方金融监督管理局举办主题为“借力港交所上市融资，皖企再起航”的安徽省企业赴港上市融资专项培训会，   弗若斯特沙利文（Frost & Sullivan，简称“沙利文”）大中华区合伙人兼董事总经理张葛建受邀出席并就精准定位行业特色以提升企业估值发表演讲。

 张葛建表示，财务表现、法律合规及投资者故事是驱动境外上市的三驾马车。其中，财务和合规是基本要求，而投资者故事则是亮点。在企业境外IPO上市的过程中，招股书的业务和行业章节以及路演推介材料是投资者故事的主要呈现材料。

企业该如何讲好投资故事？对此，张葛建指出，讲好投资故事主要有三个要素。

 首先是精准定位和切分，  深度分析企业的业务特点、行业特点、商业模式特点等，挖掘企业优势，精准定位投资故事和投资亮点；在企业定位的基础上，切分企业所处的细分市场，给予企业未来发展的基本面支撑。

 其次是市场排名，  对标细分市场内国内外同行业竞争企业，更精确地体现企业的竞争优势、市场份额和市场地位；与对标公司进行360度对比，充分挖掘企业的差异化竞争优势。

 最后一个要素是未来发展预期，  需要对企业的自身业务及所处行业进行预测，给予投资者及市场对外来的预期，同时通过对外来的预测及预期，来支撑公司的投资故事和估值。

前述工作，便是由企业IPO过程中的“行业顾问”这一角色协助公司、保荐人及写书律师来完成。  沙利文作为港交所最认可的行业顾问，对企业IPO项目提供全程一站式支持与服务。

在文件准备阶段，与公司及各中介团队共同确定研究框架，协助发掘公司优势亮点，为投资故事背书，撰写行业报告，协助撰写招股书行业概览；在企业递表后，协助发行人专业解答港交所和证监会问询，会协助发行人就对行业的提问进行回复和解答，确保投资机构认可行业数据；最后，协助公司路演推介材料中的行业数据提供及背书，协助公司回答聆讯环节进一步提问，助力公司顺利上市。

随后，张葛建为在座企业介绍了沙利文既往服务过的客户投资者故事案例，  沙利文近三年服务拟上市企业超过1,000家，占据各行各业赴香港IPO市场行业顾问绝对的领导地位，尤其在医药、消费、教育、环保、科技及新经济等行业协助了绝大多数行业优质企业的上市融资。

作为全球增长咨询公司，沙利文拥有61年的咨询经验，业务覆盖全球近50个主要国家和地区。1998年进入中国市场以来，在大中华区设立了北京、上海、香港、深圳、南京、成都和台北办公室，并在南京和深圳建立了沙利文大数据研究院。  2014至2021年，沙利文蝉联境外IPO市场行业研究顾问市场份额第一名的领导地位。